《中华人民共和国证券交易所和中国证券登记结算有限责任公司财务管理办法及企业评估与分类规定》第145号令（2026年）

 

 

令

关于证券交易所以及证券存管清算公司企业财务管理、评价和分类的规定
对越南证券交易所、越南证券存管清算公司的规定
根据2025年第15届全国人民代表大会第63号组织政府法；

 

根据2020年第14届全国人民代表大会第59号企业法，经2022年第15届全国人民代表大会第3号和2025年第15届全国人民代表大会第76号修正、补充的企业法；

根据2025年第15届全国人民代表大会第68号国有资本管理和投资企业法；

根据2019年第14届全国人民代表大会第54号证券法，经2024年第15届全国人民代表大会第56号修正、补充的证券法；

根据财政部部长的建议；

国务院颁布本令，规定证券交易所以及证券存管清算公司企业财务管理、评价和分类的相关内容。

第一章

 

通用规定

第一条 调整范围与适用对象

 

1. 本令规定了关于证券交易所以及证券存管清算公司的企业财务管理、评价和分类的若干内容。

2. 适用对象：

a) 越南证券交易所。

b) 越南证券存管清算公司。

c) 财政部是越南证券交易所及越南证券存管清算公司的国有资本代表机关。

d) 其他与证券交易所以及证券存管清算公司的财务管理、评价和分类机制相关的组织和个人。

第二条 法律适用原则

1. 在本令未作规定的情况下，越南证券交易所和越南证券存管清算公司应根据国有资本管理和投资企业法及相关指导文件的规定进行财务管理、评价和分类。

2. 如本令与国有资本管理和投资企业法的相关指导文件存在差异，则应按照本令执行。

第二章

 

越南证券交易所及证券存管清算公司的财务规定

第三条 投资活动
1. 越南证券交易所和越南证券存管清算公司应根据国有资本管理和投资企业法的规定进行投资。
2. 在遵守上述第1款规定的前提下，越南证券交易所和越南证券存管清算公司还必须明确可能在执行投资过程中产生的利益冲突、控制利益冲突的措施，并在实施投资活动前向有权机关报告以供审查和决定。投资决策权限按照国有资本管理和投资企业法、越南证券交易所及越南证券存管清算公司的章程以及相关法律法规的规定行使。

 

第三条 投资活动

1. 越南证券交易所和越南存托与结算公司按照国家有关国有资本投资企业管理的法律规定进行投资活动。

2. 除遵守本条第一款规定的国家有关国有资本投资企业管理的法律外，越南证券交易所和越南存托与结算公司还应当明确在实施投资活动中可能产生的利益冲突，并制定控制利益冲突的措施，在向有权决定投资的部门报告并经其审查、决定后方可进行投资活动。投资决策权限按照国家有关国有资本投资企业管理的法律规定、越南证券交易所章程、越南存托与结算公司章程以及相关法律的规定执行。

第四条 收入

一、上海证券交易所根据国家有关国有资本管理投资的规定，管理和核算收入及其他收入。上海证券交易所的收入包括：

（一）业务活动收入，按照法律规定，包括会员管理收入；市场组织收入；其他业务活动收入，按照法律规定。

（二）服务提供收入，包括信息服务收入；证券市场基础设施服务收入；其他服务收入，按照法律规定。

（三）投资子公司收入及其他收入，包括在子公司提取各项基金后的剩余净利润收入；子公司净资产与注册资本之间的差额收入；金融活动收入和其他收入，按照法律规定。

二、中国存托凭证和结算公司根据国家有关国有资本管理投资的规定，管理和核算收入及其他收入。中国存托凭证和结算公司的收入包括：

（一）业务活动收入，按照法律规定，包括登记会员收入；证券登记、管理会员收入；部分证券注销登记、信息调整收入；证券托管收入；证券交易划转收入；行使权利收入；非交易系统内证券所有权转让收入；证券借贷收入；政府债券本金、利息及国债回购款项的支付收入；政府担保债券和地方政府债券支付收入；证券交易结算、头寸管理、划转头寸、保证金资产管理、交易后错误处理收入；在中国存托凭证和结算公司登记的担保品证券信息登记收入；根据投资者要求冻结证券的服务收入；限额温室气体排放权、碳信用交易及相关业务活动收入，以及其他按照法律规定规定的业务活动收入。

（二）服务提供收入，包括信息服务收入；其他服务收入，按照法律规定。

（三）投资子公司收入及其他收入，包括在子公司提取各项基金后的剩余净利润收入；子公司净资产与注册资本之间的差额收入；金融活动收入和其他收入，按照法律规定。

（四）除按照法律规定规定的金融活动收入和其它收入外，中国存托凭证和结算公司还应将因代理支付股息、本金、利息及国债回购款项等产生的存款利息收入计入金融活动收入。

第五条 费用

1. 中国证券交易所和中国证券登记结算有限责任公司根据国家有关国有资本管理投资的法律法规、税收法律法规以及其他相关法律法规的规定，管理费用。

2. 中国证券登记结算有限责任公司在确定应税收入时，可以将以下特定费用计入费用：

a) 根据证券法律法规规定提取业务风险准备金。该准备金按季度计提，在一个会计年度内如有结余，余额可转入下一年度继续使用。

b) 中国证券交易所向其子公司转移与非通过证券交易平台进行的股权交易相关的费用。

第六条 企业评价和分类

1. 中国证券交易所和中国证券登记结算有限责任公司根据国家有关国有独资企业评价分类的法律法规对企业进行评价和分类。

2. 在进行企业评价和分类时，除按照国家有关国有独资企业评价分类的法律法规排除的影响因素外，中国证券交易所和中国证券登记结算有限责任公司还应排除以下影响因素：

a) 国家政策变化对本条b款规定的中国证券交易所收入以及本条c款规定的中国证券登记结算有限责任公司收入的影响。

b) 对于中国证券交易所，业务收入、收入和投资收益因以下因素变动：中国证券交易所会员数量；上市公司数量；挂牌公司数量；交易量及成交价格；中标债券的价值、发行计划及规模；债券交易价值；非通过交易平台转让股权的交易价值；衍生品证券交易量；其他根据证券法律法规规定的证券交易；拍卖、竞价、建账收入；国内碳交易市场组织活动收入；以及其他市场的组织收入。

c) 对于中国证券登记结算有限责任公司，业务收入因以下因素变动：年度内完成的证券存管数量；年度内首次登记的证券价值及补充登记次数；政府债券本金、利息、回购价格支付金额；政府担保债券和地方政府债券的价值；每次行使权利时股东人数及其对应比例；转账证券次数及价值；非通过证券交易系统转让股权的价值；注册会员数量；结算成员和抵消成员数量；融资融券合同数量及价值；日终保证金余额、证券质押交易价值及衍生品证券质押交易量；处理交易错误的交易数量；担保登记文件数量；被冻结证券的价值；年度内完成的温室气体排放配额及其碳信用存管数量；年度内转账次数及价值、温室气体排放配额和碳信用支付金额；因提供服务而投资子公司收入变动，受证券法律法规客观因素影响。

第七条 由越南证券交易所和越南存托与结算公司持有全部注册资本的公司的管理

1. 越南证券交易所和越南存托与结算公司根据企业法、国家对在企业中的投资和资本管理法律、证券法以及本法令的规定，对自身持有全部注册资本的公司进行管理。

2. 越南证券交易所和越南存托与结算公司就其子公司的财务制度提出意见。子公司财务管理制度应包括以下基本内容：

a) 注册资本、融资及对外投资。

b) 投资、租赁、融资租赁、抵押、质押、固定资产的购买和出售以及资产管理。

c) 子公司的收入和费用。其中，由越南证券交易所子公司核算为金融活动收入相关的存款利息收入；由越南存托与结算公司子公司的支出计入税收收入确定时根据证券法规定计提的风险准备金费用。

d) 分配税后利润及提取各项基金。

项d）其他管理要求的内容。

3. 越南证券交易所和越南存托与结算公司负责制定、发布制度和流程，并按照相关制度进行内部监督、财务监督以及对公司经营效果的检查和评估，根据本法令及国家对在企业中的投资和资本管理法律的规定。

 

第三章

有关机关及相关执行机构的责任

 

第八条 越南证券交易所和越南存托与结算公司的责任

1. 遵守关于财务管理机制及企业评价、分类的规章制度，遵守报告和公开信息的规定，根据企业法、证券法以及相关指导文件和本法令的规定。

2. 接受国有资产代表机构的监督，并接受有权国家机关对其财务工作的监督、检查。

3. 对其在子公司中的投资资本进行监督、检查和管理；按照国家对在企业中的投资和资本管理法律的规定进行内部监督。

第九条 财政部的责任

1. 根据企业法、相关指导文件及本法令的规定，行使并承担作为国有资产代表机构的权力和责任，对越南证券交易所和越南存托与结算公司进行管理。

2. 评估执行制度和政策的情况，并向政府提出关于财务管理机制、企业评价等规定的修订、补充或替代建议。

第十条 施行与实施组织

1. 本法令自二〇二六年六月二十二日起施行，并适用于二〇二六财政年度。

2. 自本法令施行之日起，《中华人民共和国国务院关于特殊财务管理机制及对越南证券交易所、越南存托和结算公司运营效果评估若干规定的第59号2021年6月18日法令》失效。

3. 将《中华人民共和国国务院关于特殊财务管理机制及对越南证券交易所、越南存托和结算公司运营效果评估若干规定第59号2021年6月18日法令》第六条第二款中“b项、c项”修改为《中华人民共和国国务院关于财务管理机制、企业评价体系等若干规定的第145号2026年5月5日法令》第六条第二款中“b项、c项”，并适用于对越南证券交易所、越南存托和结算公司的企业评价。

4. 财政部部长、国务院常务委员会成员、越南证券交易所总经理、越南存托和结算公司总经理及相关单位和个人负责实施本法令。