通知2021年第46号《关于处理财务和确定国有企业及由国有企业全资投资的一人有限责任公司转为股份有限公司时的企业价值的若干内容的指南》

 

通知

关于处理财务和确定企业价值在国有企业和由国有企业投资100%注册资本的一人有限责任公司转换为股份有限公司时的若干内容的指导意见

根据2020年6月17日颁布的《企业法》；

根据2014年11月26日颁布的《企业国有资产法》；

根据87/2017/NĐ-CP 二零一七年七月二十六日关于财政部职能、任务、权限和组织结构的规定；

根据126/2017/NĐ-CP 二〇一七年十一月十六日政府关于国有企业和由国有企业投资100%注册资本的一人有限责任公司转换为股份有限公司的规定；

根据140/2020/NĐ-CP 二〇二〇年十一月三十日政府对126/2017/NĐ-CP号法令进行修改补充若干条款的规定；126/2017/NĐ-CP 二〇一七年十一月十六日政府关于国有企业和由国有企业投资100%注册资本的一人有限责任公司转换为股份有限公司的规定；140/2020/NĐ-CP91/2015/NĐ-CP 二〇一五年十月十三日政府关于国家资本投资企业以及管理和使用企业在资本和资产的规定；140/2020/NĐ-CP32/2018/NĐ-CP 二〇一八年三月八日政府对91/2015/NĐ-CP号法令进行修改补充若干条款的规定；91/2015/NĐ-CP ;

鉴于企业财务局局长的建议；

财政部部长发布关于处理财务和确定企业价值在国有企业和由国有企业投资100%注册资本的一人有限责任公司转换为股份有限公司时的若干内容的指导意见.

第一章

总则

第一条 调整范围和适用对象

第一条 调整范围：

本指导意见关于处理财务和确定企业价值在国有企业和由国有企业投资100%注册资本的一人有限责任公司转换为股份有限公司时的若干内容，根据126/2017/NĐ-CP号政府令关于国有企业和由国有企业投资100%注册资本的一人有限责任公司转换为股份有限公司的规定（以下简称126/2017/NĐ-CP号政府令）和140/2020/NĐ-CP号政府令对126/2017/NĐ-CP号政府令进行修改补充若干条款的规定；91/2015/NĐ-CP号政府令关于国家资本投资企业以及管理和使用企业在资本和资产的规定；32/2018/NĐ-CP号政府令对91/2015/NĐ-CP号政府令进行修改补充若干条款的规定（以下简称140/2020/NĐ-CP号政府令）。

第二条 适用对象：

a) 根据126/2017/NĐ-CP号政府令第2条第3款和140/2020/NĐ-CP号政府令第1条第1款规定的企业（以下简称股份制企业），包括：

- 国家持有100%注册资本的企业（以下简称一级企业），包括国有独资一人有限责任公司作为经济集团、中央国有企业、母子公司集团中的母公司或独立的国有独资一人有限责任公司。

- 由一级企业投资100%注册资本的一人有限责任公司（以下简称二级企业）。

b) 根据126/2017/NĐ-CP号政府令第2条第1款和第4款规定的代表所有者权益的机构和相关机关、组织和个人。

条 2. 关于实施股份制改革时处理财务的一些原则

1. 根据已经获得有审批权限的机关批准的企业名单，进行股份制改革的企业必须主动按照现行规定处理其存在的财务问题。对于国有企业持有100%注册资本的企业，当收到有权机关关于实施股份制改革的决定后，企业有责任组织资产清查、分类，管理使用的资金和基金，核对并确认债权债务，依据第126号2017年法令、第140号2020年法令以及本通知的规定作为确定企业实际价值以进行股份制改革的基础。

对于企业根据重组方案、处置房屋土地方案不应继续保留使用但企业实际上仍在监控、使用且尚未收到有审批权限的机关收回计划的土地面积，进行股份制改革的企业必须报告并说明，作为正式转换为股份公司运营模式时向有权机关移交的基础。

2. 进行股份制改革的企业在确定企业价值时不得调整会计账簿和财务报表中的数据，该价值是根据企业所有权代表机构决定并公布的确定企业价值的结果。

3. 如果在按照规定处理财务问题并重新确定企业价值之后，企业的实际价值低于应付款，则按照第140号2020年法令第1条第2款第b项的规定处理。

4. 在企业首次获得股份公司营业执照时，企业需编制财务报表，并按照第126号2017年法令第21条、第140号2020年法令第3条第5款和本通知的规定处理财务问题。

如果企业在股份制改革过程中获得有权机关决定减少国家资本，与按规定产生的亏损相对应，则股份公司在确定后续年度应税收入时，不得将这些亏损转移，这符合企业所得税法及相关指导文件的规定。

5. 在处理财务和确定股份制改革企业价值的过程中，必须遵循市场原则，公开透明，严格遵守国家规定。相关组织和个人在处理财务和确定企业价值时，如果不遵守制度规定，造成国有资产损失或流失，则该组织和个人需承担行政责任、物质赔偿或追究刑事责任，依照法律规定执行。

6. 如果在资产清查过程中发现遗漏或未记录资产、债权债务，导致企业价值和国家资本减少，则按照第126号2017年法令第10条第4款和本通知第7条第2款的规定处理。

特别是，在正式转换为股份公司后，一旦发现申报不足或遗漏，股份公司必须负责申报并按照规定缴纳国家财政。违规处理按照税收管理和相关法律法规的规定执行。

企业所有权代表机构负责根据第126号2017年法令、第140号2020年法令和本通知的规定解决股份制改革过程中的财务问题，以及股份制改革完成后企业正式转变为股份公司后的任何新出现的财务问题（如有）。

评估企业价值的咨询机构必须按照第126号2017年法令第三章第二节规定的资产方法，以及第140号2020年法令第1条第13、14、15、16、17款和第3条第6、7款的规定，结合本通知的具体指南来确定企业价值；同时可以选择至少一种其他法定价格评估方法，提交给企业所有权代表机构审议决定。

进行股份制改革的企业必须在其股份制改革方案和招股说明书上解释并提供信息，说明企业现有的各种资产（包括基础设施资产；正在管理和使用的其他资产；正在进行的建设项目资产），这些资产由公共投资资金投入，并被认定为国有资产。

如果这些资产由国家交由企业管理和使用，并按法律规定计算为企业国有资本的一部分，但在确定企业价值时尚未获得项目决算批准，则在批准股份制改革方案时，企业所有权代表机构必须在方案中包含处理该项目决算的内容，该内容已获有审批权限的机关批准（如果资产价值与国家交付给企业的资产价值相比有所增减），确保符合经批准的股份制改革形式，并在首次公开出售企业股份时公开此处理信息，以便投资者和转型后的公司了解并按照已批准的股份制改革方案执行。

如果这些资产正在按照有权机关在本通知生效前发布的指导文件进行操作，则继续按照这些文件执行。

第二章

股份制改革时的财务处理及按资产法确定企业价值

 企业

节 1

清查资产、核对债权债务

条3. 清查、分类资产

1. 股份制企业有责任清查、分类资产、资金和基金，在确定企业价值时正在管理和使用的；与咨询机构合作进行清查、分类资产。

2. 在确定企业价值时，企业必须编制清单，准确确定现有资产的数量、实际状况、质量和价值，这些资产由企业在管理和使用；核对现金库存，银行存款余额；确定账面记录与实物资产的差异，详细分析盈亏原因及有关人员的责任，并根据法律规定确定赔偿金额。

3. 经过清查的资产应按以下类别划分：

a) 用于生产经营活动的资产。

b) 不需要使用的资产、积压资产、周转缓慢的资产、待清理的资产。

c) 由奖励基金、福利基金形成的资产（如有）。

d) 租赁、借用、代管、加工、代理、寄存、联营投资等非企业所有的资产。

đ) 尚未按照方案处理并与土地相关的资产（根据有权机关批准的方案，对于房屋和土地的调整和处理）。

e) 事业单位经营性资产（根据国有房屋和土地调整和处理法律，属于事业单位经营性资产的房屋和土地；事业性活动资产）。

g) 现有的各类资产（基础设施资产；其他正在管理和使用的资产；正在进行中的投资项目资产），这些资产是由公共投资资金投入并被认定为国有资产。其中明确：交由企业管理和使用的国有资产计入企业国有资本；不计入企业国有资本的交由企业管理和使用的国有资产；企业不再继续管理和使用的国有资产，需移交给其他管理方或按照法律规定进行处理。这些资产必须在组织确定企业价值之前，由有权国家机关决定移交和处理方案。

h) 等待有权机关决定处理的资产。

i) 以土地使用权价值、货币或其他资产形式的投资（其中详细说明在与外国投资者结束联营后，联营资产的处理方案）。

k) 在确定企业价值时，股份制企业持有的上市公司投资（包括已收到、正在管理和跟踪的股票数量，以及根据股东大会决议，截至确定企业价值日期将收到的股息股票数量）。

l) 其他资产（如有）。

条 4. 对照、确认和分类各项债权债务

股份公司对照、确认和分类各项债权债务，按照第126/2017/NĐ-CP号法令第15条、第16条以及第140/2020/NĐ-CP号法令第1条第9项、第10项的规定执行，并对确定企业价值时的每名债务人和债权人编制详细的清单。具体内容如下：

1. 应收账款：

a) 对照、确认并分析各相关方对应收账款的责任，按每个债务人进行，包括：

- 对照、确认所有到期、未到期和逾期的应收账款；对于商业银行，还需对照、确认表外的应收账款。

- 明确难以收回的应收账款是指超过原合同约定还款期限六个月以上的逾期应收账款（根据经济合同、借款协议或其他债务承诺计算，不包括延期还款期间），企业已发送对账单或催收但仍未收回的款项，以及虽未到期但有证据表明债务人已经破产、启动破产程序、逃匿或被司法机关追诉、拘留、审判或正在服刑，或者患有严重疾病（由医院证明）或死亡，或企业已申请强制执行但因债务人逃匿而无法执行的款项，以及企业已提起诉讼但案件已被中止的款项。明确各相关组织和个人对应收账款的责任，特别是无法确定债务人的责任。

难以收回的应收账款必须具备充分的文件证明无法收回，依据财政部2019年8月8日发布的第48/2019/TT-BTC号通知关于计提和处理存货跌价准备、投资损失、难以收回的应收账款及产品、商品和服务保修费用的规定，以及任何修改、补充或替代文件（如有）。

b) 审查合同，以确定预付给供应商但已全部计入营业成本的款项，如房租、地租、货款、长期保险费、工资等。

c) 在确定股份公司价值时，如果仍有部分应收账款虽然有完整文件但尚未对照、确认，则股份公司应按照第140/2020/NĐ-CP号法令第1条第9项第b点的规定执行。

2. 应付账款（包括到期、未到期和逾期付款）在确定企业价值时的情况：

a) 根据合同、欠款通知书和对账结果，编制每名债权人的贷款清单；确定税款和其他应付国家财政的款项；具体分析贷款合同（国内贷款、国外贷款）、担保贷款、债券发行贷款；应付账款的到期、未到期和逾期情况；本金、利息、应付账款但无需支付。

b) 应付账款但无需支付是指股份公司在核对欠款时，债权人在以下情况下之一的欠款：

- 已解散或破产的企业，但没有确定继承该债务的机构或个人。

- 死亡的个人，但没有确定法定继承人。

- 其他逾期债权人未到对账、确认。在这种情况下，股份公司必须直接向债权人发出书面通知，并在确定企业价值前至少提前10个工作日通过大众媒体发布公告。

条5. 对照确认金融投资款项；分配款项；出资认缴款项

1. 股份制企业应编制详细清单，对照确认金融投资款项、企业的分配利润，包括：联营和与企业、组织合作的投资出资；股份出资、有限责任公司出资、通过业务合作合同出资（不形成新法人）；由股份制企业作为所有者的全资有限责任公司的投资资金；从投资出资活动中获得的分配利润（已由股东大会或董事会决议确定，但实际未收到款项，截至企业价值确定时点）。

2. 确定各类证券（股票、债券等）的数量和价值；股份制企业分得的股票数量，包括股份制企业持有的股票数量（已收到并管理、在财务报表说明中记录的股票）以及根据股东大会决议，在企业价值确定时点之后将要获得的股息股票数量。

3. 对于联营和合作出资款项，股份制企业依据联营和合作协议，按每个出资方编制详细清单，并通知出资人知晓，以便与继承股份公司的先前签订的合同或清算合同。

条6. 在股份化过程中清查、核对、确认和分类资产及债务

商业银行国家资本的清查、评估和分类资产（货币资本、融资租赁资产、债权债务）按照本通知第3、4、5条的规定执行，并遵循以下具体指导内容：

1. 清查、核对客户存款和有价证券（存款证、票据、债券等）如下：

a) 按会计账簿逐项清查。

b) 核对确认法人客户的存款和有价证券余额。

c) 存款、个人存款和有价证券必须与银行保存的会计档案进行核对，并与客户进行核对。如未能与所有客户完成核对，则按照第140/2020/NĐ-CP号法令第1款规定处理。

2. 核对信贷资产（包括表外信贷余额）如下：

a) 根据银行商业客户信贷档案，编制仍有信贷余额的客户名单及其信贷余额，按每份信贷合同详细列出。

b) 将信贷档案数据与银行商业会计账簿数据进行核对；与每位客户核对信贷余额，以获得客户的信贷余额确认。

对于个人客户，如果无法与客户进行核对，商业银行必须与银行保存的会计档案进行核对。

c) 如果信贷档案数据与会计账簿数据和客户确认的数据之间存在差异，商业银行必须查明差异原因，并确定相关机构和个人的责任，按照现行国家规定处理。

3. 根据国家银行的规定，对符合条件的呆账进行分类，以使用风险准备金。

4. 对于融资租赁资产：必须与每位客户逐一核对，明确每项融资租赁资产的剩余付款额。

节

股份化过程中的财务处理

条7. 确定企业价值时的财务处理（在组织咨询确定企业价值之前）

1. 根据清查、审计财务报表的结果，结清应缴国家预算的各项款项，国有企业股份化有责任与相关机构主动处理企业在确定股份化企业价值前存在的财务问题，按照第126/2017/NĐ-CP号法令第14条、第15条、第16条、第17条、第18条、第19条和第20条以及第140/2020/NĐ-CP号法令第1条第8款、第9款和第10款的规定，以及本条第2款、第3款、第4款、第5款、第6款和第7款的具体规定。

2. 根据清查结果、资产分类：对于多余或不足的资产，企业必须分析原因并按以下方式处理：

a) 对于不足的资产，必须确定有关单位和个人的责任，并根据现行规定进行物质赔偿；扣除有关单位和个人的赔偿金额后（如有），企业的不足资产价值计入编制企业价值确定时财务报表的经营成果中。

b) 对于多余的资产，必须明确原因，确定有关单位和个人的责任，并根据现行规定进行处理；多余的资产价值无需偿还，企业将其计入编制企业价值确定时财务报表的经营成果中。

3. 应收账款（不包括国家商业银行实施股份化后的贷款余额）按照第126/2017/NĐ-CP号法令第15条、第140/2020/NĐ-CP号法令第1条第9款以及财政部2019年8月8日第48/2019/TT-BTC号通知关于企业存货跌价准备、投资损失、难以收回的应收账款及产品、货物和服务保修费用的提取和处理的规定进行财务处理，以及任何修改、补充或替代文件（如有）。

4. 应付账款按照第126/2017/NĐ-CP号法令第16条、第140/2020/NĐ-CP号法令第1条第10款的规定进行财务处理。

5. 对于股份化后的企业继承并继续在资产负债表外跟踪的原始债务产生的预期利息收入，在转为股份公司后，如果收到该预期利息收入，扣除相关的收款成本（如有），股份公司应将其上缴国家预算。

6. 提供服务以确定企业价值的国内咨询机构必须符合第126/2017/NĐ-CP号法令第12条第5款和第140/2020/NĐ-CP号法令第1条第6款c项的规定。如果股份化企业已经组织选择咨询机构来确定企业价值，并且正在按照第126/2017/NĐ-CP号法令的规定进行企业价值确定，则股份化企业无需重新选择确定企业价值的咨询机构。

7. 对于在确定企业价值时重新评估外币项目导致的汇率差异，股份化企业应按照规定进行重新评估，并将其转入生产经营活动成果中。

第8条 在企业股份制改革正式转为股份公司时的财务管理

1. 进行股份制改革的企业继续执行关于由国家全资持有的企业财务管理的规定，从确定企业价值的时间点到企业正式转为股份公司的时间点。

对于已经确定企业价值并获得有权机关批准股份制改革方案的企业（根据第126/2017/NĐ-CP号法令），但尚未正式转为股份公司，则可以将由于重新评估企业在确定价值时间点时产生的汇率差异（如有）计入在正式转为股份公司之前期间的生产经营成果中，以便在正式转为股份公司时进行财务结算。

对于同时进行股份制改革和债务重组的企业（根据政府决议），其财务管理、处理结果的账务处理按照政府决议及相关指导文件执行。

2. 股份制改革企业超出或低于企业股份制改革价值的部分，经企业所有者代表机构决定并公布后，按照第126/2017/NĐ-CP号法令第10条第4款的规定处理。

3. 在股份制改革企业首次获得股份公司营业执照时存在的应收应付账款，按照第126/2017/NĐ-CP号法令第15条和第16条以及第140/2020/NĐ-CP号法令第1条第9项和第10项的规定处理。

4. 自确定企业价值的时间点至股份制改革企业首次获得股份公司营业执照的时间点产生的奖励基金和福利基金，股份制改革企业应按规定管理和使用。剩余部分（如有）由新成立的股份公司继承并继续使用。

5. 对于在正式转为股份公司时产生的汇率差异（对具有外币基础的项目进行重新评估），股份制改革企业应基于与最近年度或半年度财务报告期末汇率比较的结果进行重新评估，并不将其转入生产经营成果，该时间点的汇率差异余额应移交给股份公司（即改制后的国有企业）按照第126/2017/NĐ-CP号法令第21条第2款第b项的规定处理，包括在未分配利润中处理汇率差异收益。

6. 对于在确定企业价值的时间点至正式转为股份公司的时间点之间产生的股息（以股票形式发放且未包含在企业价值中，也未纳入确定初始价格的方案），根据股息分配决议和关于领取股息的通知，股份制改革企业应按正式转为股份公司的日期乘以收到的股票数量来确定所获股票的价值，从而确定国家资本增加的价值。

如果在正式转为股份公司的时间点仍未有股息分配决议，股份制改革企业应指示国有股东提出意见，要求接受投资单位制定利润分配决议（如果国有股东控制投资单位的股份），或者要求股份公司详细说明，待接受投资单位作出股息分配决议后，这些以股票形式发放的股息属于国家100%所有（如果国有股东不控制投资单位的股份或已提出意见但接受投资单位仍未作出股息分配决议）。当股份公司转让这些股票时，股份公司应将扣除税款（如有）和其他转让股票所需费用后的全部收入上缴国家财政。

在正式转为股份公司的时间点，股份制改革企业可使用提取的准备金来处理对外投资损失（如适用），并将剩余的准备金转入股份制改革企业的生产经营成果。新的准备金提取由股份公司在正式运营后执行。

在首次获得股份公司营业执照后，股份公司有责任履行财务义务，办理土地使用权、房屋所有权及其他附着物的土地使用权证书的移交、租赁和颁发手续，按照现行的土地管理法律和税收管理法律的规定。

税务机关应在股份制改革企业首次获得股份公司营业执照后，按照《税收管理法》的规定完成股份制改革企业的税务结算和向国家财政缴纳的款项。

条 9. 国有企业股份制改革与股份公司交接

1. 国有企业设立交接文件并组织向股份公司移交的依据包括：首次登记为股份公司的财务报表，该报表已经过审计；税务结算和应缴国家财政款项与税务机关的结算；股份化收入结算；股份化费用结算；多余员工支持资金结算（如有）；国有资产实际价值公告决定，该决定由资产所有者代表机构在国有企业正式转变为股份公司时作出，并且在获得资产所有者代表机构批准决定后重新编制的股份公司成立时的财务报表。

2. 在国有企业根据第21条第5款的规定完成重新编制财务报表后，领导小组和工作小组将配合督促和监督国有企业股份制改革与股份公司之间的交接工作。交接必须形成书面记录，并附上与企业股份化过程相关的全部文件，在资产所有者代表机构的见证下进行。交接记录必须明确各方的权利和义务；交接后需要继续处理的内容（如有），具体如下：

a) 国有企业向股份公司移交的文件包括：

- 确定企业价值和公布企业价值的文件，其中显示了企业账面国有资产的价值以及重新评估后的价值。

- 获得资产所有者代表机构批准决定后重新编制的股份公司成立时的财务报表。

- 股份化费用结算报告和应缴企业发展基金的款项报告；多余员工支持资金结算报告。

- 资产所有者代表机构批准的股份公司成立时的国有资产价值决定。

- 在首次获得股份公司注册证书时编制的财产、资本交接记录（包含详细列出移交给股份公司继续继承的债权债务清单及需要继续处理的财务遗留问题——如有）；其中包括国有企业正在跟踪使用但不属于已批准的企业用地保留方案范围内的土地和房产文件（如有）。

- 劳动力情况报告；已获资产所有者代表机构批准或国有企业正在管理使用的土地使用方案。

- 国有企业股份化的税务结算报告。

b) 交接人员包括：

- 资产所有者代表机构的代表。

- 经济集团、总公司、母公司（当股份化对象是经济集团、总公司的子公司或分公司时）的总经理/经理、会计主管和国有企业工会组织的代表——作为移交方。

- 股份公司董事会主席、总经理/经理、会计主管和股份公司工会组织的代表——作为接收方。

如果法定代表人、会计主管因客观原因（退休、死亡、调职）缺席，则资产所有者代表机构/国有企业有责任指派合法代表执行交接工作。

- 对于国有资产管理公司负责的国有企业股份化对象，由国有资本投资运营公司代表。

c) 交接记录必须包含所有交接人员的签名，并需明确以下内容：

- 在首次获得股份公司注册证书时的财产、资本、土地和劳动力状况。

- 股份公司继续继承的权利和义务。

- 股份公司需要继续解决的问题。

d) 资产所有者代表机构有责任将交接记录发送给税务管理部门，以便跟踪和督促应缴国家财政款项的收取。

đ) 当国有企业股份化包括母公司及其全资有限责任公司时：对于母公司全资持有的有限责任公司的股份化交接，与母公司的股份化交接程序相同。

e) 在新的有权机构批准土地价格后，资产所有者代表机构指示企业将企业账面土地使用权价值与有权机构重新确定的土地使用权价值之间的差额全部缴纳至国家财政（如有）。

节 3

按资产法确定企业价值

第十条 确定企业各类资产的实际价值

根据财产法确定企业价值的方法，按照第2节第三章第126/2017/NĐ-CP号法令第二十条、第三十条第一款、第二款、第三款、第四款、第五款和第140/2020/NĐ-CP号法令第一条第六款、第七款以及以下具体指导内容执行：

一、企业的每项资产实际价值以越南盾为单位，根据企业会计账簿中记录的每项资产目录确定。

二、对于实物资产：

（一）仅重新评估公司继续使用的资产。

（二）资产的实际价值等于市场价乘以资产在确定企业价值时的质量剩余率。

其中：

- 市场价是指：

+ 同类新资产在市场上购买或销售的价格，包括运输和安装费用（如有）。如果资产是市场上没有的独特资产，则按同类新资产的市场价格计算，包括相同生产国和相同生产能力或功能的资产。如果没有同类资产，则按会计账簿上记录的新资产价格计算（包括已用外币投资或采购的资产）。

+ 对于房屋和建筑物：市场价是指最近与确定企业价值时间点最接近的时间点由有权机关规定的建筑基本单价和投资额度。如果没有规定，则按账面价格计算，并考虑基本建设中的价格变动因素。

对于在确定企业价值前三年内完成投资建设的新房屋和建筑物，使用经有权机关批准的竣工结算价值。个别情况下，工程未被有权机关批准结算但已投入使用，则暂按会计账簿上的价格计算。

- 资产的质量剩余率是指与新购置或新建同类资产的质量相比的百分比，符合国家关于使用和运营资产的安全条件；确保产品质量；环境卫生符合经济和技术部门的指导。如果没有国家规定，则资产质量如下确定：

+ 对于机械设备、交通工具、传输设备、管理设备和其他固定资产，根据实际情况重新评估，但不低于新购置同类资产质量的百分之二十；

+ 对于房屋和建筑物，不低于新建同类资产质量的百分之二十。

（三）已经折旧收回全部资本的固定资产；已经分配完价值进入经营成本但仍继续使用的劳动工具和管理设备，必须重新评估并计入企业价值，其原则是不低于新购置资产、工具、设备价值的百分之二十。

（四）对于有种植林地和果园的企业，在确定股份化企业价值时，种植林地和果园的价值按照农业和农村发展部与财政部联合发布的2015年第17/2015/TTLT-BNNPTNT-BTC号通知、农业和农村发展部发布的2018年第32/2018/TT-BNNPTNT号通知规定的森林定价方法；森林价格框架及任何修改、补充或替代文件（如有）确定。

（五）对于BOT合同形成的资产和工业园区基础设施，按照第126/2017/NĐ-CP号法令第二十七条第六款、第七款的规定确定。

（六）对于企业现有的资产（基础设施资产；正在管理和使用的其他资产；正在进行的投资项目），如果这些资产是由公共资金投资形成，并且根据法律规定被确定为企业国有资产并交由企业管理和使用，但在企业中不作为国有成分计算，则在股份化时不计入企业价值。

三、货币资产包括现金、存款和有价证券（存款证、票据、期票、债券）的企业资产按以下方式确定：

（一）现金按库存清单确定。

（二）存款按与企业开户银行对账确认后的余额确定。

（三）有价证券按市场价格确定。如果没有交易，则按该证券的面值加上累计利息（如有）到确定企业价值的时间点确定。

四、计入企业价值的应收款项按实际账面余额确定，并按第126/2017/NĐ-CP号法令第十五条和第140/2020/NĐ-CP号法令第一条第九款的规定处理。

五、生产和经营活动中的待摊费用、基本建设项目中的待摊费用、与补偿、搬迁和平整土地有关的费用，按实际发生并在会计账簿中记录的情况确定。

生产经营活动中的待摊费用、基本建设项目中的待摊费用，如果是金融机构尚未完成的金融租赁投资资产，使用财务报表审计结果确定资产价值，按照第126/2017/NĐ-CP号法令第二十七条第三款和第140/2020/NĐ-CP号法令第一条第十三款的规定。

六、保证金和短期及长期押金的价值按实际账面余额确定，并经核对确认。

七、确定股份化企业在确定企业价值前五年平均税后利润增长率，以计算企业潜在发展价值，按照第126/2017/NĐ-CP号法令第三十一条第二款第二项的规定确定。

对于截至确定企业价值时点尚未满五年（5年）的股份制化企业，其税后净利润率平均值的确定按照第126/2017/NĐ-CP号法令第三十一条的规定以及以下规定进行：

- 根据实际运营年限计算，不包括计划亏损年度。

- 在控股股东增加一级企业国有资本或一级企业因接收投资项目、资产和资金而增加二级企业投资的情况下，股份制化时的国有资本平均值根据最近一次增资决定时的国有资本确定。

第三章

信息发布与施行条款

第十一条 信息发布

股份制企业必须在收到有关处理财务、劳动和土地问题的决定和文件之日起最迟十个工作日内，公开发布关于企业股份制化进程的信息，该信息应符合第126/2017/NĐ-CP号法令第十一条第一款的规定。股份制企业应在企业的网站上公开发布上述信息，并提交至政府电子门户网站；同时提交给股份制企业的所有权代表机构、财政部和国有企业改革与发展指导委员会。

条12. 实施条款

本通知自2021年8月7日起生效。

本通知取代财政部于2018年5月4日发布的第41/2018/TT-BTC号通知，该通知对将国有企业和由国有企业全资控股的一人有限责任公司转变为股份有限公司时的财务处理和企业价值确定的相关内容进行了指导。

在执行过程中如遇困难，请各单位向财政部反映以便研究解决。/。